Nuclearelectrica JP Morgan Arhive

Producatorul de energie electrica Nuclearelectrica a anuntat pe 24 septembrie 2025 semnarea a doua imprumuturi in valoare totala de 620 mil. Euro cu un sindicat bancare condus de catre banca americana JP Morgan, conform informatiilor disponibile pentru jurnalul de tranzactii MIRSANU.RO.

Astfel, compania aflata in portofoliul statului roman a semnat un acord de finantare de 540 mil. Euro cu un sindicat de banci format din BCR, Banca Transilvania, BRD Groupe Societe Generale SA, CEC Bank, Citibank Europe – Sucursala Romania, ING Bank N.V. Amsterdam-Sucursala Bucuresti, Unicredit Bank SA si J.P. Morgan SE pentru finantarea proiectului de retehnologizare a Unitatii 1 a centralei de la Cernavoda.

Al doilea acord de finantare semnat de catre Nuclearelectrica in valoare de 80 mil. Euro este cu Banca Transilvania, BRD Groupe Societe Generale, CEC Bank, ING Bank N.V. Amsterdam-Sucursala Bucuresti, Unicredit Bank SA si J.P. Morgan SE pentru finantarea proiectului unitatilor 3 si 4 ale centralei nuclearelectrice.

Incasarile din imprumutul in valoare de 540 mil. Euro vor fi alocate pentru finantarea fazei preliminare a retehnologizarii Unitatii 1 a centralei nucleare de la Cernavoda. Retehnologizarea Unitatii 1 a centralei este acum in a doua etapa de executie, care include activitatile necesare pentru pregatirea implementarii proiectului.

Recent, Nuclearelectrica a inceput lucrarile de constructii civile pentru proiectul de retehnologizare a Unitatii 1 a centralei nucleare de la Cernavoda.

De asemenea, banii din imprumutul de 80 mil. Euro vor fi utilizati pentru finantarea fazei LNTP (Limited Notice To Proceed) a proiectului privind Unitatile 3 si 4 ale centralei nucleare de la Cernavoda. Aceasta finantare va fi contractata de Energonuclear S.A., societatea de proiect pentru dezvoltarea Proiectului Unitatilor 3 si 4, in calitate de imprumutat, si va fi sustinuta de o garantie de actionar din partea Nuclearelectrica.

„Cele doua acorduri de finantare semnate astazi cu sindicatul bancar constituit si condus de J.P. Morgan SE fac parte din strategia de finantare si vizeaza avansarea, conform calendarului, a doua dintre proiectele strategice ale Nuclearelectrica: Retehnologizarea Unitatii 1 si Proiectul Unitatilor 3 si 4. Obiectivul nostru este sa livram energie sigura si disponibila, conform planificarii, fara intarzieri, fara depasiri de costuri. Acest parteneriat este o recunoastere a soliditatii ambelor proiecte si o reconfirmare a rolului complex pe care energia nucleara urmeaza sa il joace pe termen lung, pe care eu il numesc incredere, si multumesc J.P. Morgan SE si institutiilor bancare pentru profesionalismul si parteneriatul lor”, a declarat Cosmin Ghita, Director General al Nuclearelectrica.

Prin cresterea capacitatii nucleare cu inca doua unitati CANDU (cu o capacitate instalata de 700 MW fiecare) si prelungirea duratei de viata a Unitatii 1 CNE Cernavoda cu inca 30 de ani, 66% din energia fara emisii de CO2 a Romaniei va proveni din energie nucleara, oferind mii de locuri de munca, afirma reprezentantii Nuclearelectrica.

Cele doua imprumuturi sindicalizate acordate de catre bancile locale si internationale sunt insotite de o perioade gratie de 4 ani privind plata principalului si au acelasi cost format din dobanda de referinta Euribor la 6 luni la care se adauga o marja fixa de 2,3%.

Cele doua acorduri de finantare semnate pe 24 septembrie 2025 de catre Nuclearelectrica au fost aprobate pe 3 septembrie de catre actionarii companiei.

Nuclearelectrica a inregistrat in primele 5 luni din 2025 o cota de piata de 22,22% din totalul energiei electrice livrate in retele, fiind al doilea producator de energie din Romania, dupa Hidroelectrica, care a inregistrat in acelasi interval de timp o cota de piata de 26,50%, conform datelor facute publice de catre Autoritatea Nationala de Reglementare in domeniul Energiei (ANRE).

Nuclearelectrica a raportat pentru 2024 venituri din exploatare de 4,79 mld. RON in scadere cu 36,9% fata de anul anterior si un profit net de 1,7 mld. RON, mai mic cu 31,9% fata de 2023, evolutie determinata de scaderea cu 35,9% a pretului mediu ponderat al energiei electrice vandute in 2024 comparativ cu 2023, dupa cum sustin reprezentantii companiei.

Nuclearelectrica este o companie controlata de catre statul roman, care detine o participatie de peste 82,49%. Capitalizarea bursiera a Nuclearelectrica depaseste 13,5 mld. RON (peste 2,65 mld. Euro) pe bursa de la Bucuresti.

Jurnalul de tranzactii MIRSANU.RO organizeaza pe 2 octombrie evenimentul MIRSANU SUSTAINABILITY CHALLENGE pentru a dezbate impreuna cu lideri de afaceri, finantatori, investitori si alte parti interesate despre impactul pe care tendintele economice, masurile fiscale si politicile ESG il au asupra sustenabilitatii companiilor

Actionarii Nuclearelectrica, producator de energie nucleara aflat sub controlul statului roman, au aprobat pe 3 septembrie 2025 contractarea a doua imprumuturi sindicalizate in valoare totala de 620 mil. Euro de la banci in cadrul unor tranzactii de finantare coordonate de catre banca americana JP Morgan, conform informatiilor disponibile pentru jurnalul de tranzactii MIRSANU.RO.

Astfel, un sindicat bancar condus de catre JP Morgan ar urma sa acorde un imprumut sindicalizat de 540 mil. Euro pentru finantarea partiala a proiectului de retehnologizare a unitatii 1 a centralei electrice de la Cernavoda, potrivit deciziei luate de catre actionarii Nuclearelectrica.

Imprumutul sindicalizat pentru proiectul de retehnologizare a Unitatii I de la Cernavoda ar urma sa fie acordat pentru o perioada de 4 ani, cu o perioada de gratie in ceea ce priveste plata principalului pana la 30 iunie 2028, conform datelor Nuclearelectrica.

Dobanda imprumutului de 540 mil. Euro va fi una variabila, indicele de referinta fiind dobanda EURIBOR la 6 luni la care se adauga o marja fixa de 2,3%. Mecanismul de rambursare al imprumutului de 540 mil. Euro ar urma sa fie constituit din plati egale semi-anuale si rambursarea principalului imprumutului in perioada 31 decembrie 2027 – 30 iunie 2029.

Nuclearelectrica trebuie sa isi mentina gradul de indatorare neta la nivel de grup in cadrul unui plafon de maxim 6xEBITDA raportat de catre grup, ceea ce ii permite o indatorare de pana la 1,98 mld. Euro.

De asemenea, actionarii unuia dintre cei mai mari producatori de energie electrica din Romania au aprobat acordarea unei garantii Nuclearelectrica in favoarea companiei Energonuclear pentru un imprumut sindicalizat de 80 mil. Euro pe care Energonuclear urmeaza sa il contracteze de la un consortiu de banci condus de catre JP Morgan pentru finantarea partiala a proiectului de finalizare a reactoarelor 3 si 4 ale centralei nuclearelectrice de la Cernavoda.

Si acest imprumut sindicalizat ar urma sa fie acordat pentru o perioada de 4 ani, cu o perioada de gratie privind plata principalului pana la 31 octombrie 2027.

Banii vor putea fi folositi pana la 30 noiembrie 2026, iar rambursarea creditului va avea in vedere plati egale semi-anuale si rambursarea principalului in perioada 31 octombrie 2027 – 30 iunie 2029. Costul imprumutului de 80 mil. Euro ar fi acelasi cu cel de 540 mil. Euro, adica o dobanda variabila formata din indicele de referinta EURIBOR la 6 luni la care se adauga o marja fixa de 2,3%.

Nuclearelectrica detine pachetul integral de actiuni al Energonuclear, care a fost infiintata ca o companie de proiect pentru punerea in functiune a unitatilor 3 si 4 ale centralei electrice de la Cernavoda.

Intr-o privire mai larga, imprumutul sindicalizat de 540 mil. Euro pe care Nuclearelectrica intentioneaza sa il contracteze de la un sindicat de banci condus de catre JP Morgan ar fi una dintre cele mai mari finantari corporate de pe piata din Romania si ar consolida pozitia pietei locale de energie ca principal pol de atragere a finantarilor bancare sindicalizate de talie majora.

Deja, Electrica – o alta companie al carei principal actionar este statul roman si este listata pe bursa de la Bucuresti – a anuntat pe 2 mai 2025 contractarea unui imprumut sindicalizat de 3,1 mld. RON (in jurul a 622 mil. Euro) de la un sindicat bancar format din 7 banci condus de catre Banca Transilvania si BCR. De asemenea, Rezolv Energy – companie aflata in portofoliul investitorului financiar in infrastructura sustenabila Actis (detinut de catre General Atlantic) – a contractat in iulie 2025 un credit sindicalizat de 331 mil. Euro, majorand cu totul finantarea bancara atrasa pentru proiectul eolian Vifor la circa 620 mil. Euro, bani fiind atrasi de la un consortiu format de banci comerciale si institutii financiare internationale de talia IFC si EBRD.

O alta finantare de talie majora a fost anuntata in martie 2025 de catre Distributie Energie Oltenia, companie locala de distributie de energie aflata in portofoliul investitorului financiar global Macquarie, cand a anuntat contractarea unui pachet de finantare sindicalizata pentru refinantarea datoriei existente si atragerea unei componente de finantare noua de 1,76 mld. RON (in jurul a 350 mil. Euro) in cadrul unuia dintre cele mai mari imprumuturi locale “verzi” atras de la un consortiu de finantatori locali si internationali.

Retehnologizarea unitatii 1 si finalizarea unitatilor 3 si 4 ale centralei de la Cernavoda sunt in capul listei de proiecte de investitii ale Nuclearelectrica.

Centrala electrica de la Cernavoda este o centrala conceputa dupa un plan care prevedea constructia a 5 unitati de productie de energie electrica prin utilizarea reactoarelor nucleare din sistemul canadian CANDU.

In decembrie 1996, unitatea 1 a centralei a trecut in regim de exploatare comerciala, iar unitatea 2 a fost conectata in 2007 la sistemul energetic national, cele doua unitati asigurand impreuna aproximativ 18% – 20% din productia de energie electrica a Romaniei.

Pe 10 iunie 2024, Nuclearelectrica si Canadian Nuclear Partners S.A. (CNPSA) au anuntat semnarea unui acord-cadru pe termen lung pentru furnizarea de servicii de organizare a managementului de proiect (PMO) pentru pregatirea si implementarea proiectului de retehnologizare a unitatii 1 a centralei nucleare de la Cernavoda, acordul – cadru avand o valoare de aproximativ 240 mil. Euro.

La 19 decembrie 2024, Nuclearelectrica si consortiul format din Candu Energy Inc., o companie AtkinsRéalis, Ansaldo Nucleare, Canadian Commercial Corporation si Korea Hydro & Nuclear Power Co au semnat contractul de inginerie, achizitii si construcții (EPC) pentru avansarea renovarii unității 1 a centralei nucleare de la Cernavoda, valoarea estimata a contractului fiind de 1,9 mld. Euro.

Proiectul de retehnologizare a unitatii 1 a centralei electrice de la Cernavoda vizeaza prelungirea duratei de viata cu 30 de ani, in conditiile in care reactoarele CANDU au o durata de viata initiala de 30 de ani, iar unitatea 1 a intrat in exploatare in 1996.

Proiectul total de investitii pentru retehnologizarea Unitatii 1 de la Cernavoda este estimat cu toate costurile incluse, inclusiv cele de finantare, la aproximativ 3,794 mld. Euro.

Separat, in noiembrie 2024, compania de proiect EnergoNuclear a semnat contractul de inginerie, achizitie si management al constructiei (EPCM) pentru avansarea unitatilor 3 si 4 ale centralei electrice de la Cernavoda cu FCSA Joint Venture formata din Fluor B.V., Fluor Energy Transition Inc. Wilmington Sucursala Bucuresti, Candu Energy Inc., companie detinuta de catre AtkinsRéalis, Ansaldo Nucleare S.p.A., S&L Engineers, Ltd. si Sargent & Lundy Energie S.R.L.

Bugetul de proiect pentru Unitatile 3 si 4 ale centralei de la Cernavoda este la un cost total estimat la peste 3,167 mld. Euro.

Unitatea 5 a centralei de la Cernavoda este in prezent depreciata integral, deoarece nu exista niciun plan pentru a se continua constructia acesteia, conform reprezentantilor Nuclearelectrica.

Nuclearelectrica este o companie controlata de catre statul roman, care detine o participatie de peste 82,49%. Producatorul de energie electrica din surse nucleare este ca si Hidroelectrica – celalalt mare producator de energie electrica aflat sub controlul statului roman, listat pe bursa de la Bucuresti, unde are o capitalizare bursiera de peste 13,9 mld. RON (peste 2,75 mld. Euro).