Arhive etichete: NN Hidroelectrica

Romania fonduri pensii Hidroelectrica main

Efectul IPO Hidroelectrica: Fondurile de pensii private din Romania au raportat ca au investit circa 1 mld. Euro in achizitia de actiuni Hidroelectrica, iar pachetul de actiuni pe care acestea il controleaza in compania de energie este in jurul a 10%. NN Pensii si Allianz – Tiriac Pensii Private au expuneri cumulate de aproape 600 mil. Euro pe Hidroelectrica, in timp ce fondul de Pilon II administrat de catre BCR Pensii a cumparat actiuni de circa 20 mil. Euro

Investitiile fondurilor de pensii private din Romania plasate in actiuni Hidroelectrica au ajuns la finele lunii iulie 2023 la circa 1 mld. Euro, ceea ce inseamna ca pachetul de actiuni Hidroelectrica aflat in mana managerilor de fonduri de pensii este de aproape 10%, potrivit datelor disponibile pentru jurnalul de tranzactii MIRSANU.RO.

Fondurile de pensii administrate de catre NN Pensii, Allianz – Tiriac Pensii Private, Generali Pensii, Metropolitan Life, BCR Pensii, BRD Pensii, BT Pensii si Raiffeisen Asset Management, care administreaza toate fondurile de pensii de Pilon 2 si Pilon3 din Romania, au raportat investitii cumulate de aproape 4,89 mld. RON (990 mil. Euro, calculat la cursul de schimb euro/RON) in actiuni Hidroelectrica la 31 iulie 2023. 

Fondurile de pensii din Romania au avut impreuna cea mai mare pondere ca si grup de investitori in IPO-ul Hidroelectrica, care a fost incheiat in iulie 2023 la o valoare totala de 1,87 mld. Euro plasata de investitori pentru achizitia pachetului de 19,94% scos la vanzare de catre Fondul Proprietatea.

Dintre managerii de fonduri de pensii care au publicat structura portofoliilor de investitii administrate la 31 iulie 2023 se detaseaza NN Pensii, care are o expunere totala de aproape 1,459 mld. RON (circa 300 mil. Euro) prin fondurile de pensii de Pilon 2 si Pilon 3 pe care le administreaza.

O expunere apropiata de cea a NN Pensii este cea luata de catre fondurile de pensii Pilon 2 si Pilon 3 administrate de catre Allianz – Tiriac Pensii Private, care totalizeaza investitii de circa 1,411 mld. RON. 

Metropolitan Life prin fondul de pensii private obligatorii a luat cu 751 mil. RON o expunere cam la jumatate din cea asumata de catre NN Pensii sau Allianz-Tiriac Pensii Private. Investitii semnificativ peste pragul de 100 mil. Euro au venit si din partea fondurilor de pensii obligatorii administrate de catre Generali Pensii (537 mil. RON prin fondul ARIPI), respectiv Aegon Pensii prin fondul de pensii obligatorii Vital (555,8 mil. RON).

La capatul opus s-a plasat BCR Pensii care a luat o expunere de numai 92 mil RON (aproape 20 mil. Euro) prin fondul de pensii private obligatorii, care are o pondere de numai 1,14% in activul total al fondului. In total, fondurile de pensii private administrate de catre BCR Pensii au plasat peste 100 mil. RON in actiuni Hidroelectrica, potrivit portofoliului detaliat al investitiilor la 31 iulie 2023.

Fondurile de pensii administrate de catre BRD Pensii au plasat aproape 62 mil. RON in Hidroelectrica, cea mai mare expunere fiind luata prin intermediul fondului de pensii private obligatorii.

Fondul de pensii facultative Raiffeisen Acumulare a raportat la 31 iulie investitii de peste 6 mil. RON in actiuni Hidroelectrica, adica 3,77% din activul total al fondului.

Raportata la activul total al fondului, cea mai mica expunere luata pe actiuni Hidroelectrica de catre un fond de pensii private este cea a fondului de pensii facultative Pensia Mea, administrata de catre BT Pensii, cu 0,90% din activul total al fondului.

Din datele facute publice pana acum, cea mai mare investitie a unui fond de pensii privat din Romania in actiuni Hidroelectrica este cea realizata in iulie 2023 de catre fondul de pensii private obligatorii AZT Viitorul Tau, administrat de catre Allianz – Tiriac Pensii Private, care totalizeaza o expunere de 1,377 mld. RON (peste 275 mil. Euro) si cu o pondere de 5,74% in activul total al fondului de pensii.

Allianz – Tiriac Pensii Private a luat un angajament puternic pe toate fondurile de pensii pe care le administreaza, unde ponderea investitiei in actiuni Hidroelectrica a ajuns astfel la 5,77% din activul total al fondului de pensii facultative AZT Moderato, respectiv la 5,81% din activul total al celuilalt fond de Pilon 3, AZT Vivace.

Un alt manager de fonduri de pensii private care a depasit cu expunerea Hidroelectrica luata pragul de 5% din activul total al fondului a fost Generali Pensii Private. Acesta a mers la fondul ARIPI de Pilon 2 pana la 5,18% din activul fondului, iar pe fondul de pensii Stabil de Pilon 3 ponderea detinerii Hidroelectrica in activul total al fondului a ajuns la 5,07%, arata datele publicate.

Banii plasati de fondurile de pensii din Romania in IPO-ul Hidroelectrica se vor intoarce insa in parte sub forma de dividende speciale platite de catre Fondul Proprietatea, unicul vanzator la IPO Hidroelectrica, avand in vedere ca fondurile de pensii locale administrate se numara printre cei mai mari actionari ai Fondului Proprietatea.

Statul roman pastreaza pozitia de control in cel mai mare producator de energie din Romania, gratie pachetului de 80% dintr-o companie care pe bursa de la Bucuresti are o valoare de piata de peste 10 mldl Euro (50 mld. RON).

IPO Hidroelectrica: NN Pensii a investit in iulie 2023 circa 275 mil. Euro in achizitia de actiuni Hidroelectrica, ceea ce inseamna ca are o participatie de circa 2,7% din producatorul de energie controlat de catre stat

NN Pensii, cel mai mare manager de bani din Romania si lider pe piata locala a pensiilor private, a raportat ca a luat in iulie 2023 actiuni Hidroelectrica in valoare de 1,367 mld. RON (circa 275 mil. Euro), conform raportarilor de la 31 iulie 2023.

Investitia NN Pensii in IPO-ul Hidroelectrica, cel mai mare din istoria bursei de la Bucuresti si cel mai mare din Europa in 2023 pana la momentul tranzactiei, are o pondere de 3,52% in activul total al fondului, potrivit informatiilor disponibile pentru jurnalul de tranzactii MIRSANU.RO.

La nivelul intregului portofoliu aflat sub administrare, expunerea luata de NN Pensii pe Hidroelectrica este a treia ca marime in ceea ce priveste detinerile de actiuni, dupa cea pe OMV Petrom (1,787 mld. RON) cu o pondere de 4,6% in activul total, respectiv dupa cea inregistrata la finele lui iulie 2023 pe Banca Transilvania, unde valoarea detinerii in actiuni era de circa 1,46 mld. RON si o pondere de 3,76% in activul total.

Expunerea maxima pe care un manager de fonduri de pensii o poate lua pe un singur emitent este plafonata la 5% din activul total al fondului, si in mod exceptional pentru companii de stat cum este cazul Hidroelectrica plafonul ar putea ajunge pana la maxim 10%, asa cum explica Dan Gheorghe, Chief Investment Officer la NN Pensii in cadrul evenimentului online MIRSANU IPO CHALLENGE 2023, organizat pe 25 mai 2023 de catre jurnalul de tranzactii MIRSANU.RO.

O alta detinere majora in portofoliul NN Pensii este cea in valoare de aproape 1,299 mld. RON in actiuni Fondul Proprietatea, care inseamna o pondere de 3,34% din activul total al fondului de pensii, si care ii confera o pozitie de actionar semnificativ la Fondul Proprietatea, unde beneficiaza astfel de dividendul acordat ca urmare a vanzarii pachetului integral al Fondului Proprietatea la Hidroelectrica. In acest fel, din banii investiti de catre NN Pensii in IPO-ul Hidroelectrica se vor intoarce sub forma de dividend in calitatea sa de actionar al Fondului Proprietatea.

Fondurile de pensii private administrate de catre NN sunt cel mai mare actionar al Fondului Proprietatea cu o detinere de 11,24%.

Fondul Proprietatea, unicul vanzator la IPO-ul derulat pe bursa de la Bucuresti, a vandut in iulie 2023 pachetul sau de 19,94% din compania de stat Hidroelectrica pentru 9,28 mld. RON (1,87 mld. Euro).

Pe 18 august 2023, actionarii Fondului Proprietatea au aprobat plata unui dividend special cu o valoare bruta a dividendului de 1,7225 RON pe actiune, ce va fi platit pe 29 septembrie 2023 din banii incasati la vanzarea pachetului de actiuni de la Hidroelectrica in cadrul IPO-ului.

Statul roman are in continuare controlul celui mai mare producator de energie electrica din Romania, cu un pachet de 80% din Hidroelectrica, a carei capitalizare de piata trece acum pe bursa de la Bucuresti de 10 mld. Euro (51 mld. RON). Detinerea NN Pensii raportata la valoarea bursiera a Hidroelectrica inseamna ca liderul pietei de pensii private din Romania are un pachet in jurul a 2,7% din Hidroelectrica.