MidEuropa, unul dintre cei mai mari manageri de private equity din pietele Europei Centrale si de Est, se pregateste sa stranga de la investitori un nou fond de investitii pentru Romania si pietele din regiune, cu o capitalizare – tinta de circa 800 mil. Euro, conform informatiilor disponibile pentru jurnalul de tranzactii MIRSANU.RO.

In acest context, EBRD, una dintre cele mai mari institutii financiare internationale, intentioneaza sa aprobe pe 29 mai 2025 un capital de pana la 200 mil. Euro pentru noul fond MidEuropa Fund VI pe care il ridica MidEuropa.

Investitia de capital pe care EBRD doreste sa o aloce vizeaza atat capitalul noului fond MidEuropa Fund VI, precum si un vehicul de co-investitii alaturi de fondul de investitii al MidEuropa.

Proiectul este inca intr-o faza incipienta, insa vine in contextul in care MidEuropa a anuntat de la inceputul lui 2025 doua exituri de valori – record de pe piata din Romania, dupa finalizarea vanzarii pachetului integral de actiuni al retelei de magazine Profi pentru o valoare de intreprindere de 1,3 mld. Euro si anuntul de la 1 aprilie privind vanzare retelei Regina Maria din Romania si Serbia, o tranzactie a carei valoare nu a fost facuta publica, insa este estimata in jurul valorii de 1,2 mld. Euro, conform informatiilor disponibile pentru jurnalul de tranzactii MIRSANU.RO.

EBRD este un investitor LP cu istoric in fondurile ridicate anterior de catre MidEuropa si a participat la mai multe tranzactii de imprumut sindicalizat catre companii din portofoliul MidEuropa, inclusiv Profi.

Ultimul fond de investitii ridicat de catre MidEuropa in 2018, MidEuropa Fund V, avea o capitalizare tot de 800 mil. Euro, la care EBRD a venit cu angajamente de capital de 80 mil. Euro, insa cu tot cu co-investitori fondul avea o putere totala de investitii de circa 1,2 mld. Euro, dupa cum a declarat in mai 2020 seful biroului MidEuropa din Romania de la acea vreme, Berke Biricik.

In august 2014, MidEuropa anunta inchiderea finala a fondului sau de investitii regional MidEuropa Fund IV cu o capitalizare tot de 800 mil. Euro, insotit de o componenta de co-investitii de 650 mil. Euro, ceea ce aducea puterea totala de investitii a fondului cu co-investitori la aproape 1,5 mld. Euro. Fondul de private equity MidEuropa Fund IV a fost platforma de capital cu care MidEuropa a preluat Regina Maria in 2015 intr-o tranzactie estimate la 140 – 150 mil. Euro si a semnat achizitia Profi pentru un pret de 533 mil. Euro in 2016.

EBRD a aprobat o investitie de capital de pana la 80 mil. Euro in fondul de investitii MidEuropa Fund IV. Asadar, daca investitia de aproape 200 mil. Euro in noul fond MidEuropa Fund VI va fi aprobata, inseamna ca EBRD ridica miza investitiilor sale de capital pana la 360 mil. Euro pentru 3 fonduri de investitii ale MidEuropa, ceea ce arata o incredere puternica in abilitatea managerului de capital de a obtine un randament atractiv al capitalului pentru investitorii LP, dar si dorinta de a-si maximiza multiplul investitiei prin plasarea de bani in achizitii directe selectate de catre managerul fondului de investitii.

MidEuropa a semnat in octombrie 2023 vanzarea Profi in cadrul celei mai mari tranzactii a unui manager de fonduri de private equity din sectorul magazinelor alimentare din Europa Continentala, fiind in acelasi timp cea mai mare tranzactie de pe pietele de profil din Europa Centrala si de Est, implicit si din Romania. Cumparatorul Profi, investitorul strategic Ahold Delhaize, estimeaza un pret de achizitie al Profi de 1,197 mld. Euro,conform informatiilor publicate de catre jurnalul de tranzactii MIRSANU.RO.

Pe 1 aprilie 2025, MidEuropa a anuntat ca a ajuns la un acord de vanzare a retelelor de servicii medicale Regina Maria din Romania si MediGroup din Serbia catre Mehiläinen Group, liderul pietei finlandeze de profil controlat de catre managerii globali de private equity CVC Capital Partners si Hellman & Friedman.

Vanzarea grupului Regina Maria din Romania si Serbia reprezinta cea mai mare tranzactie din sectorul serviciilor medicale private executata pe pietele din Europa Centrala, sustine vanzatorul MidEuropa. La vanzarea MediGroup din Serbia catre Mehiläinen Group, alaturi de MidEuropa – actionarul majoritar, si-a facut exitul si fondul de investitii regional Blue Sea Capital, care a ramas in 2018 cu o participatie de 45% din MediGroup dupa vanzarea la acel moment a pachetului majoritar catre MidEuropa.