Arhive etichete: medicamente

Zentiva NV lansează ofertă publică de preluare a 18% din producătorul de medicamente Zentiva SA București pentru 57 mil. Euro. BRD intermediază tranzacția subsidiarei grupului francez Sanofi prin care oferă un preț de achiziție pe acțiunile fostului Sicomed cu 3% peste cotația de închidere din ziua anterioară anunțului de ofertă

Zentiva NV inițiază în perioada 20 februarie – 5 aprilie 2018 o ofertă publică de cumpărare pentru achiziția unui pachet de 18,32% din acțiunile producătorului de medicamente Zentiva SA București contra sumei de 267,3 mil. Lei (57,3 mil. Euro), potrivit unui anunț al companiei.

Acționarul majoritar oferă un preț de cumpărare de 3,5 lei pe acțiune pentru preluarea unui pachet de 76.377.607 acțiuni pe care nu le deține.

Intermediarul ofertei publice de cumpărare derulate de subsidiara gigantului farma francez Sanofi este BRD – Groupe Société Générale S.A.

La prețul oferit de Zentiva NV, pachetul de 100% din acțiuni al fostului Sicomed București este evaluat la 1,459 mld. Lei (313,14 mil. Euro).

Față de cotația de închidere din ședința din 14 februarie, de 3,4 lei pe acțiune, prețul oferit de acționarul majoritar este cu circa 3% mai mare.

Zentiva București a anunțat pentru 2017 o creștere cu 9% a cifrei de afaceri până la 458,6 mil. Lei (100,39 mil. Euro) și un avans de 16% a profitului operațional până la 104,3 mil. Lei (22,83 mil. Euro), conform rezultatelor financiare preliminare.

Profitul companiei a fost anul trecut de circa 86,3 mil. Lei (18,89 mil. Euro) ceea ce corespunde unui profit net pe acțiune de 0,2 lei față de 0,175 lei pe acțiune în 2016.

Tranzacția are loc în contextul în care compania – mamă franceză Sanofi este în plin proces de vânzare a operațiunilor de medicamente generice din Europa grupate sub umbrela Zentiva.

În 2005, Zentiva din Cehia a cumpărat Sicomed București într-o tranzacție care evalua producătorul local de medicamente la circa 200 mil. dolari de la fonduri de investiții administrate de GED Capital și Global Finance, oferta de achiziție cotând compania din România la un multiplu de 9,9 X EBITDA, potrivit datelor făcute publice la acel moment de către cumpărător.

Producătorul brazilian de medicamente EMS, firma indiană Torrent Pharma, fondurile globale de investiții Carlyle, BC Partnes, Advent, precum și un consorțiu format din fondurile de investiții Blackstone și Nordic Capital au depus oferte pentru achiziția Zentiva, tranzacție estimată la aproape 2 mld. Euro, potrivit Reuters.

Tranzacția de vânzare, coordonată de către băncile de investiții Rothschild, JP Morgan și Morgan Stanley, a pornit în luna octombrie 2017 și are ca obiect afacerea Zentiva, estimată aproape de 2 mld. Euro, adică la un multiplu de aproximativ 12 – 13 aplicat la EBITDA (câștigurile obținute înainte de plata dobânzilor, a impozitului pe profit, deprecierii și amortizării) de circa 150 mil. euro, mai notează Reuters. Sursa citată adaugă că au fost depuse în luna ianuarie 2018 oferte indicative și că pe lista scurtă s-ar afla numai doi investitori strategici, EMS din Brazilia și Torrent Pharma din India, în cursă fiind mai multe fonduri de investiții.

Un raport al Sanofi din 7 februarie 2018 indică faptul că semnarea acordurilor definitive ale tranzacției de vânzare a unității sale din Europa din sectorul genericelor este așteptată să aibă loc în trimestrul al treilea din acest an. După publicarea rezultatelor semestriale din 2017, reprezentanții Sanofi afirmau că “în conformitate cu „Foaia de parcurs strategică 2020”, am examinat toate opțiunile pentru afacerea noastră cu generice în Europa și ne-am angajat să renunțăm treptat la această afacere pe care ne așteptăm să o finalizăm până la sfârșitul anului 2018. Cu toate acestea, am reiterat angajamentul nostru față de afacerile noastre cu medicamente generice din alte părți ale lumii și ne vom concentra atenția asupra piețelor emergente”.

Prin acest plan strategic, Sanofi are în vedere dezvoltarea cu prioritate a anumitor linii de afaceri.

Tranzacție în farma: Labormed este preluată de CVC Capital Partners, fondul suveran de investiții Temasek din Singapore și americanii de la Vatera. Cele trei fonduri de investiții iau printr-o tranzacție internațională pachetul majoritar de acțiuni al proprietarului producătorului local de medicamente generice cu afaceri de 30 mil. euro de la Pamplona Capital Partners. Alvogen, evaluat la circa de 12 de ori EBITDA

Lasă un răspuns

Producătorul local de medicamente Labormed va fi preluat indirect de către un consorțiu de fonduri investiții condus de către CVC Capital Partners, din care mai fac parte fondul suveran de investiții Temasek din Singapore și firma americană de investiții Vatera Healthcare Partners.

Cele trei fonduri de investiții au cumpărat printr-o tranzacție internațională pachetul de acțiuni de control al Alvogen, care a preluat acum doi ani producătorul local de medicamente, de la Pamplona Capital Partners, potrivit unui comunicat al Alvogen. Pamplona rămâne cu un pachet mic de acțiuni la Alvogen, iar Aztiq Pharma, vehiculul de investiții condus de Robert Wessman, șeful Alvogen, va rămâne cu un pachet semnificativ de acțiuni în companie.

Părțile nu au făcut publice nici mărimea exactă a participației Alvogen vândute și nici valoarea tranzacției. Surse citate de Wall Street Journal și presa internațională susțin că tranzacția evaluează Alvogen la 2 mld. dolari, adică la un multiplu de 11 – 12 aplicat la EBITDA (câștigurile înregistrate înaintea plății dobânzilor, taxelor, deprecierii și amortizării – n.r.).

Firmele de avocatură White & Case, Simpson Thacher & Bartlett și Slaughter and May și-au împărțit rolurile în tranzacție, potrivit publicației britanice Legal Business. Sursa citată afirmă că americanii de la White & Case au lucrat în acest dosar cu CVC Capital Partners, iar londonezii de la Slaughter and May au asistat fondul suveran din Singapore Temasek, în timp ce Simpson Thacher & Bartlett și Lowenstein Sandler au fost în echipa de consultanți juridici ai Alvogen și ai Pamplona. White & Case are alianță exclusivă în România cu firma de avocatură Bondoc & Asociații, condusă de Managing Partnerul Lucian Bondoc.

Grupul american Alvogen a cumpărat Labormed în decembrie 2012 de la fondul de investiții Advent International care preluase în 2008 producătorul de medicamente pentru 123 mil. euro.

Labormed Pharma a înregistrat în 2014 o pierdere de 20 mil. lei (4,5 mil. euro) la o cifră de afaceri de 136,7 mil. lei (30,8 mil. euro) și un personal format din 241 de angajați.

Afacerea Labormed a fost fondată în 1991 de către mai mulți medici şi farmacişti români.

Portofoliul Labormed cuprinde medicamente cu prescripţie, medicamente eliberate fără prescripţie medicală, suplimente alimentare şi dispozitive medicale.

Alvogen a intrat pe piaţa românească în 2010, avându-l şef pe fostul director general al Actavis România, Laurenţiu Scheuşan, care ocupă poziția de CEO al Labormed Alvogen.

Anul trecut, un alt producător mare local de medicamente, fosta Terapia Cluj – Napoca, și-a schimbat tot indirect proprietarul după preluarea Ranbaxy de către puternicul grup Sun Pharmaceutical, deținut de miliardarul indian Dilip Shanghvi, a cărui avere este estimată de Forbes la 20 mld. dolari, mai mare cu 50% față de cea a magnatului oțelului, Lakshmi Mittal.

CVC Capital Partners este unul dintre cei mai mari administratori de fonduri de investiții din lume, care a strâns peste 71 mld. dolari de la investitori până acum.

Temasek, fondul suveran din Singapore, are în administrare un portofoliu cu o valoare netă de 223 mld. dolari.

Vatera Healthcare Partners este o firmă cu capital de risc specializată în investiții în companii cu profil biofarmaceutic. Are sediul la New York și a fost înființată în 2007 de Michael Jaharis, fondator al Key Pharmaceuticals și Kos Pharmaceuticals.

Biofarm a lansat oferta publică de răscumpărare a 10 % din acțiuni pentru 33,4 milioane lei

Lasă un răspuns

Producătorul de medicamente Biofarm a lansat oferta publică de cumpărare a 109,5 milioane acțiuni, acestea valorând 33,4 milioane lei (7,55 milioane euro). Tranzacția vizează un pachet de până la 10% din capitalul social al companiei.

Oferta se desfășoară în perioada 26 august – 15 septembrie, iar aceasta se adresează investitorilor care dețin acțiuni la Biofarm în această perioadă. Intermediarul acestei oferte este S.S.I.F Swiss Capital S.A., iar achiziția acțiunilor face parte din programul de răscumpărare aprobat în data de 17 aprilie în cadrul Adunării Generale Extraordinare a Acționarilor, potrivit anunțului publicat pe bursa din București.

Acțiunile companiei Biofarm sunt tranzacționate pe bursa din București, ultimul preț fiind de 0,297 lei pe acțiune, iar capitalizarea bursieră are valoarea de 325,2 milioane lei (73,5 milioane euro).

Acționarul majoritar al companiei este SIF Muntenia, care deține 51,7 % din acțiuni, SIF Banat – Crișana deține 21,3 % din acțiunile companiei, SIF moldova 12,1 % din acțiuni, iar A.V.A.S București deține 1 % din acțiunile Biofarm.

În primul semestru al anului 2014, compania a înregistrat o cifră de afaceri de 60,5 milioane lei (13,5 milioane euro), înregistrând un profit de 14,7 milioane lei (3,3 milioane euro) la un număr mediu de 368 angajați.

Înființată în 1921, compania Biofarm, este un producător de medicamente și suplimente alimentare. Compania este prezentă în 10 țări din Europa, dar are în plan extinderea activității și în alte țări și prin lansarea unor noi produse.