Oresa Ventures, fondul de investiții al familiei suedezului Jonas af Jochnick, a anunțat semnarea unui acord alături de fondatorul companiei La Fântâna, Cristian Amza, pentru achiziția pachetului de 92% din acțiunile liderului pieței de îmbuteliere a apei în sistem watercooler de la fondul polonez de investiții Innova Capital.

Anunțul confirmă informațiile publicate în premieră de către jurnalul de tranzacții MIRSANU.RO pe 16 decembrie 2015, respectiv semnarea tranzacției pe 14 aprilie.

Tranzacția va fi finalizată după obținerea aprobărilor necesare, iar prețul acesteia nu a fost făcut public.

La Fântâna este lider pe piața soluțiilor de vânzare și livrare a apei pentru consumatori și companii în Sud-Estul Europei și al doilea mare furnizor de astfel de servicii din Europa Centrală și de Est. În 2015, grupul La Fantana a înregistrat venituri consolidate de peste 42 mil. euro și a furnizat servicii pentru peste 50.000 de clienți.

”Suntem foarte mulțumiți de ce am reușit să realizăm împreună cu managementul La Fântâna pe perioada cât am fost acționari. De la intrarea în acționariat în 2007, compania și-a majorat profitul EBITDA (nivelul câștigurilor obținute înaintea plății dobânzilor, taxelor, deprecierii și amortizării – n.r.) de aproape patru ori și și-a creat o poziție  puternică  în  piață  pe  segmente  noi,  precum  distribuția  de  cafea  pentru  birouri  și  purificatoare  POU”, a spus Sebastian Teter, Managing Director al Innova Capital.

Fondul de investiții suedez Oresa Ventures revine astfel după nouă ani la cârma afacerii La Fântâna, lider pe piața de îmbuteliere a apei din România și Serbia.

Revenirea unui investitor financiar într-un moment în care compania încheie deja două cicluri de investiție pentru fonduri de investiții, orientate de regulă către un orizont de creștere suficient de rapidă pentru a asigura un exit pe termen mediu, indică încrederea Oresa că La Fântâna are resurse de a-și majora veniturile, în special pe linia de afaceri de aprovizionare cu cafea. La Fântâna a intrat pe acest segment de piață în 2014 prin achiziția Blue Coffee Services de la grupul de distribuție Aquila.

“Este o oportunitate extraordinară să fim din nou alături de Cristian Amza și să investim în La Fântâna. Am fost alături de companie de la început și am luat parte la dezvoltarea ei în primii șapte ani. Am fost atât de impresionați de evoluția acesteia și am urmărit-o atât de îndeaproape încât s-ar putea spune că nu am plecat niciodată, ci doar am luat o scurtă pauză. La Fântâna a devenit un jucător mai mare și mai puternic pe segmentul «watercooler» și a dezvoltat cu succes noua linie de business de aprovizionare cu cafea, un segment unde considerăm că există oportunități interesante. Ambiția noastră este de a continua să creștem afacerea și de a demonstra că investitorul potrivit și un antreprenor extraordinar pot face echipă pentru a construi afaceri remarcabile”, a spus Cornel Marian, Managing Director al Oresa Ventures.

Oresa a fost asistată în această tranzacție de societatea de avocatură David și Baias, afiliată PwC. Innova a fost asistată la tranzacția de exit de către avocații Clifford Chance Badea, iar Cristian Amza a lucrat cu casa de avocatură Popovici Nițu Stoica & Asociații.

Pe lângă profitul obținut de către Innova din răscumpărarea La Fântâna de către Oresa Ventures și Cristian Amza, un element – cheie al tranzacției îl reprezintă refinanțarea împrumutului de 37,5 mil. euro contractat de la Erste în 2013. Jurnalul de tranzacții MIRSANU.RO a scris pe 21 martie că Oresa Ventures negociază contractarea unui împrumut de aproximativ 50 mil. euro din care va fi refinanțat creditul Erste.

În epoca Innova, afacerea La Fântâna s-a extins. Firma are o cotă de piață estimată la 70% în România, respectiv 60% în Serbia, potrivit datelor făcute publice de către Innova Capital.

În perioada menționată, La Fântâna a făcut două achiziții importante.

În 2010, a cumpărat de la omul de afaceri Şerban Andrei compania Rokor Ecostyle, importatorul şi distribuitorul purificatoarelor Waterpia în România, la momentul semnării tranzacţiei, valoarea de întreprindere a afacerii fiind evaluată la 4,35 mil. Euro.

În 2014, La Fântâna a preluat Blue Coffee Services, o afacere de 10 mil. euro pe an, de la Aquila Group, iar în 2015 liderul pieței de distribuție a apei în sistem watercooler a fuzionat prin absorbție cu compania de pe piața automatelor de cafea, distribuitor local al Lavazza.

Bilanțurile La Fântâna SRL indică o creștere cu o treime a cifrei de afaceri în perioada 2009 – 2014 până la 24,3 mil. euro, obținerea unui profit net de 2 mil. euro anul trecut la un număr mediu de 543 angajați, mai mult cu 80 de oameni față de finele lui 2009.

La Fântâna a fost înființată în 2001, în urma unei investiții de 3 mil. euro.

Innova Capital și-a făcut exitul în februarie și din grupul de activități de procesare a tranzacțiilor cu cardul Provus, pe care l-a vândut pentru 32 mil. Euro către germanii de la WireCard.

Singura investiție cu care rămâne în portofoliul local Innova este pachetul majoritar de acțiuni deținut la grupul EnergoBit din Cluj – Napoca, cu afaceri în domeniul echipamentelor și serviciilor de pe piața de energie.

În schimb, Oresa Ventures este angajată în extinderea portofoliului local, după ce a anunțat că își concentrează expunerea investițională pe piața românească.

Fiind o companie de investiții aflată în mâna familiei lui Jonas af Jochnick, omul de afaceri suedez care a fondat Oresa în 1995, spre deosebire de alți investitori financiari din gama fondurilor cu capital de risc, nu are presiunea unui exit pe termen mediu, ceea ce îi permite să stea o perioadă mai lungă ca investitor în companiile achiziționate.

Oresa este activă în România din 1997 și a investit până la tranzacția cu Innova un capital de circa 100 mil. euro în companii locale, dintr-un total de 150 mil. euro în toate piețele în care a activat.

Oresa are expunere pe sectoare precum materiale de construcții prin companiile Fabryo pe piața vopselurilor, respectiv Somaco în producție de materiale de construcții, servicii IT prin RBC, în sectorul serviciilor de afaceri prin RTC, respectiv servicii financiare prin brokerul de credite Kiwi Finance.

Portofoliul de companii al Oresa a generat o cifră de afaceri cumulată de circa 125 mil. euro în 2015, conform datelor disponibile pe site-ul firmei de investiții.

De asemenea, familia suedeză aflată în spatele Oresa controlează și rețeaua de servicii medicale private Medicover, respectiv laboratoarele Synevo, active pe piața locală.